Синергия продаст на рынке до 25% своих акций
4 окт 10:15
Как сообщает сегодня Коммерсантъ, на этой неделе Ренессанс Капитал и ВТБ Капитал закрывают сделку по продаже до 25% акций алкогольной компании. Инвесторам будут проданы акции собственников компании Синергии, которые впоследствии выкупят акции дополнительного выпуска, для того чтобы не терять своей доли в компании. Объем и параметры будут определены позже. Как сообщают источники, близкие к сделке, привлеченные в компанию средства будут направлены частично на погашение долгов, частично на дальнейшее развитие Синергии. Чистый долг компании на конец июня текущего года составлял 6.2 млрд руб., что соответствует отношению к ожидаемой в этом году EBITDA около 2.1-2.3х. Значительные процентные выплаты по кредитам в этом году оказывают большое давление на чистую прибыль Синергии. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года этот показатель снизился на 9.6%, до 512 млн руб.
В целом мы положительно оцениваем намерение компании привлечь средства с рынка. Поскольку акции Синергии торгуются с большим дисконтом к иностранным аналогам и обладают высоким потенциалом роста, мы не ожидаем появления эффекта разводнения стоимости компании на одну акцию в результате допэмиссии. Наша рекомендацию по акцим Синергии остается на уровне «ПОКУПАТЬ», ценовой ориентир на пересмотре.
Аналитик ИК Брокеркредитсервис, Татьяна Бобровская
www.bcs.ru
Источник: http://bcs-express.ru/novosti-i-analitika/sinergiya-prodast-na-rynke-do-25-svoih-akciy