Tikr

Рынок воспользуется поддержкой нефти

Сессия 13 мая на российских фондовых площадках стартовала в минусе, но завершилась небольшим ростом. Наибольший подъем продемонстрировали бумаги телекоммуникационной (+0,74%) и электроэнергетической (+0,46%) отраслей. Значительней остальных снизились акции транспортного (-0,66%) и финансового (-0,51%) секторов. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 30,501 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали СОЛЛЕРС (+6,02%), Сбербанк (+3,26%) и Московская биржа (+3,15%). Список аутсайдеров возглавили Транснефть (ап: -2,83%), Башнефть (ао: -2,13% и ап: -1,51%) и ТМК (ао: -1,33%).

В этот понедельник, 16 мая, по МСФО за 1-й квартал отчитаются Nordgold и ВТБ. Реестр акционеров для участия в ГОСА закроют НМТП, ДВМП, Башнефть, Сургутнефтегаз и СОЛЛЕРС. 

За неделю с 5-го по 11 мая отток из фондов, ориентированных на российские активы, составил $137,1 млн, тогда как неделей ранее был зафиксирован приток в $5,4 млн.

Индекс доллара 13 мая поднялся на 0,44%, евро снизился на 0,6%. Рубль немного подешевел по отношению к обеим ведущим мировым валютам. Процентная ставка по однодневным кредитам MosPrime поднялась на 19 б.п., до 11,14%. Сегодня стартует налоговый период, пик которого придется на 25 мая. Рейтер оценивает брутто-объем всех налогов в 0,83-1,25 трлн руб. На НДПИ приходится до 290 млрд руб. В мае начинается сезон отпусков, который сопряжен с ростом спроса на валюту. Кроме того, стабилизировавшаяся инфляция в России дает основания ожидать скорого смягчения монетарной политики. В свою очередь, шансы повышения ставки в США на июньском заседании возросли после «ястребиных» высказываний ряда директоров ФРС. На этом фоне опуститься ниже 65 руб. паре USD/RUB вряд ли удастся.

Цена на WTI 13 мая опустилась на 0,13%, до $46,3 за баррель, Brent подешевела на 0,14%, до $47,83. По данным COT, за прошедшую неделю фонды сократили количество нетто-лонгов по нефти WTI (NYMEX) на 20,268 тыс. (-8,56%), при этом их общее количество составляет 216,521 тыс. По подсчетам Baker Hughes, за минувшую неделю число действующих буровых установок в США снизилось на 9 (-2,17%), до 406. Волна банкротств нефтяных компаний в США продолжается. В пятницу Exco Resources Inc заявила о намерении реструктуризировать долг через суд. Сегодня котировки Brent обновили максимум текущего года, и с точки зрения теханализа цена $51 стала вполне обоснованной.

ВВП в еврозоне в 1-м квартале вырос на 0,5% кв/кв и на 1,5% г/г, недотянув до прогноза 0,1%. Индекс потребительских цен Германии в апреле, как и ожидалось, снизился на 0,1% г/г и на 0,4% м/м. Европейские фондовые площадки завершили торги 13 мая умеренным ростом.

Индекс потребительского доверия США в мае составил 95,8 п., превысив прогноз на 5,8 п. Индекс цен производителе в апреле вырос на 0,2% м/м, хотя ожидалось их повышение на 0,3% м/м. Индикатор розничных продаж за прошлый месяц прибавил 1,3% м/м при прогнозе 0,8% м/м. Несмотря на сильную статистику, американские биржи13 мая закрылись в «красной зоне».

Розничные продажи Китая в апреле выросли на 10,1% г/г, недотянув до прогноза 0,4 п.п. Индекс промышленного производства КНР за тот же месяц прибавил  6% г/г, что оказалось ниже ожиданий на 0,5%. Площадки Азиатско-Тихоокеанского региона 16 мая демонстрируют положительную динамику.

Настроение рынка от Инвесткафе приподнятое: 7,2 балла.

Перед началом сессии 16 мая в России нефть марки Brent торгуется на $0,7 выше уровня закрытия в пятницу.  Цены на углеводородное сырье решились на штурм отметки $50, что краткосрочно поддержит отечественный рынок. Следует обратить внимание на активизацию вывода средств со стороны фондов. С учетом данных за прошлую неделю всего за истекший период нынешнего года фонды вывели из российского рынка порядка $47 млн. Ликвидность падает, поэтому в среднесрочной перспективе индексу ММВБ предстоит скорректироваться приблизительно к отметке 1800 п.

Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/68914