Рынок угодил в лапы к «медведям»
19 мая 09:37
Торговая сессия 18 мая на отечественном фондовом рынке завершились разнонаправленно: номинированный в рублях индекс ММВБ поднялся, а долларовый РТС снизился. Наибольший рост продемонстрировали бумаги горнодобывающей (+1,4%) и химической (+1,28%) отраслей. Значительней остальных снижались акции транспортного (-1,84%) и машиностроительного (-0,58%) секторов. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 28,19 млрд руб.
Источник: данные Московской биржи.
Лидером роста стала Башнефть (ао: +4,69% и ап: +4,55%). Ее бумаги продолжают отыгрывать новости о решении приватизировать весь госпакет. Также лучше рынка торговались бумаги Уралкалия (ао: +4,36%) и Северстали (ао: +3,57%).
Список аутсайдеров возглавили Транснефть (ап: -6%), Аэрофлот (-2,32%) и Черкизово (ао: -1,52%).
В этот четверг, 19 мая, по МСФО за 1-й квартал отчитается МТС. Заседания советов директоров проведут КАМАЗ, Газпром и РЖД.
За период с 11-го по 16 мая индекс потребительских цен, по данным Росстата, вырос на 0,1%, с начала мая — на 0,2%, с начала года — на 2,8%. Напомню, что в мае 2015 года индекс инфляции поднялся на 0,4%, а с начала года — на 8,3%.
Индекс доллара накануне повысился на 0,64%, евро снизился на 0,78%. Процентная ставка по однодневным кредитам MosPrime снизилась с предыдущего дня на 2 б.п., до 11,22%. Рубль подешевел по отношению к обеим основным валютам на фоне укрепления доллара и усилившихся ожиданий повышения ставки ФРС уже в июне. Нефть также не оказывает поддержки рублю. В техническом и фундаментальном плане вероятно движение пары USD/RUB до 71-72 руб.
Цена на WTI 18 мая упала на 1,46%, до $47,85 за баррель, Brent подешевела на 2,08%, до $48,48. Запасы нефти в Штатах выросли за неделю на 1,31 млн баррелей, хотя ожидалось снижение на 2,833 млн, а запасы бензина сократились на 2,496 млн баррелей при прогнозе 0,15 млн. По данным EIA, за прошедшую неделю добыча нефти в США уменьшилась до 8,791 млн баррелей в сутки (-0,12%). Производство за этот период сократилось на 0,26%. Темпы экспорта нефти из Ирана в мае увеличились на 60% г/г, до 2,1 млн баррелей. Это свидетельствует о том, что логистические проблемы, накопившиеся за годы действия санкций, были успешно и быстро решены. В целом нефть выглядит слишком дорогой на фоне текущий структуры баланса спроса и предложения.
Индекс потребительских цен еврозоны в апреле, как и ожидалось, не изменился по отношению к предыдущему месяцу и снизился на 0,2% г/г. Уровень безработицы за март не изменился — 5,1%. Большинство европейских фондовых рынков завершили торговую сессию 18 мая в небольшом плюсе.
Сегодня Великобритания представит данные о динамике розничных продаж за апрель (прогноз: рост на 0,5% м/м и на 2,5% г/г после снижения на 1,3% м/м и роста на 2,7% в марте).
Американские фондовые площадки накануне закрылись слабым разнонаправленным движением на фоне возросших после публикации протокола апрельского заседания ФРС ожиданий повышения базовой процентной ставки уже в июне. Регулятор отметил, что такая мера возможна, если статданные продемонстрируют улучшение ситуации в экономике страны.
Штаты сегодня представят данные о количестве заявок на получение пособия по безработице (прогноз: 275 тыс. после 294 тыс. неделей ранее) и индекс деловой активности Филадельфии в мае (прогноз: 3,5 п. после -1,6 п. месяцем ранее).
Заказы в машиностроении Японии в марте выросли на 3,2% г/г и на 5,5% м/м после снижения на 0,7% г/г и на 9,2% м/м месяцем ранее. Чистые вложения нерезидентов в японские акции за неделю составили 71,7 млрд иен после оттока 434,6 млрд за предыдущий аналогичный период. Сегодня биржевые площадки Азиатско-Тихоокеанского региона демонстрируют разнонаправленную динамику.
Перед началом сессии 19 мая в России нефть марки Brent торгуется на $1,45 ниже уровня вчерашнего закрытия. После публикации протоколов апрельского заседания ФРС и позитивной макростатистики в США практически не остается сомнений, что в июне ставка будет повышена. Укрепление доллара и падение котировок золота подтверждают соответствующие ожидания рынка. Повышение ставки автоматически окажет давление на цену нефти. Учитывая неожиданные данные о росте запасов вкупе со сведениями о замедлении добычи в США, в ближайшей перспективе цены на нефть продолжат опускаться. На мой взгляд, у ММВБ просто нет шансов на рост в ходе сессии 19 мая.
Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/68986