Tikr

Рынок последит за развитием событий

Как и ожидалось, сессия 6 апреля на отечественной бирже прошла в режиме консолидации. Опускались котировки представителей финансовой (-0,53%) и горнодобывающей (-0,26%) отрасли. Вверх шли акции телекоммуникационного (+1,33%) и транспортного (+1,3%) сектора. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 22,711 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали Татнефть (ап: +4,65%), МТС (ао: +2,01%) и Полиметалл (+1,82%).

Список аутсайдеров возглавили Транснефть (ап: -3,3%), Северсталь (ао: -1,98%) и ФСК ЕЭС (ао: -1,88%).

В эту пятницу, 7 апреля, по РСБУ за 1-й квартал отчитается Сбербанк. Аптечная сеть 36,6 и Интер РАО проведут заседания советов директоров. Сибур закроет реестр акционеров для участия в ГОСА.

Размер международных резервов РФ, по данным Банка России, на 31 марта составил $397,9 млрд, снизившись за неделю на $1,1 млрд.

Индекс доллара накануне поднялся на 0,24%. Рубль подешевел по отношению к доллару и укрепился к евро. Цена на Brent, номинированная в рублях, выросла за день на 1,57%, до 3,093 тыс. Ставка по однодневным кредитам Mosprime снизилась на 32 б.п., до 9,63%. Это отражает низкий спрос на рублевые ресурсы, что, впрочем, вполне типично для начала месяца.

Глава МЭР Максим Орешкин в очередной раз спрогнозировал «серьезное ослабление курса рубля в ближайшие месяцы». По его мнению, для сохранения текущей стоимости рубля необходим приток внешнего капитала более $6 млрд, что не является базовым прогнозом министерства.

Вчерашний выпуск ОФЗ на сумму 120 млрд руб. ушел в полном объеме без премии к вторичному рынку. Спрос на российские облигации остается стабильно высоким, что оказывает поддержку рублю. В ходе торгов 7 апреля я ожидаю нейтральной динамики пары USD/RUB у вчерашних уровней, так как она пытается найти поддержку.

Цена WTI 6 апреля поднялась на 1,79%, до $51,7, а Brent подорожала на 1,54%, до $54,85. Сегодня котировки уже прибавили 1,5% на сообщении о военном ударе США по базам сирийских военных объектов. Случившееся повышает риски развязывания серьезного военного конфликта в регионе, что может привести к перебоям поставок энергоносителя. Полагаю, что эта новость поддержит нефтяные котировки в ходе торгов 7 апреля.

Объем заказов предприятий Германии в феврале вырос на 3,4% м/м при прогнозе 4% м/м. Индекс потребительских цен Швейцарии в марте поднялся на 0,2% м/м и на 0,6% г/г после 0,5% м/м и  0,6% г/г в феврале. Торги 6 апреля на европейских площадках завершились разнонаправленно.

Великобритания сегодня опубликует февральские данные о торговом балансе за февраль (прогноз: отрицательное сальдо 10,9 млрд фунтов после 10,833 млрд месяцем ранее). динамике индекс промпроизводства (прогноз: рост на 0,2% м/м и на 3,7% г/г). Те же данные выйдут и по Германии: сальдо торгового баланса ожидается положительным на уровне 18,4 млрд евро, промпроизводство, согласно консенсусу, снизится на 0,1% м/м после роста на 2,8% м/м месяцем ранее. Швейцария обнародует данные об уровне безработицы за март, месяцем ранее он составил 3,3%.

Обнародованный протокол мартовского заседания FOMC новых планов по повышению ставки не содержал. Важным стало сообщение о намерении ФРС сократить балансы, которые состоят из UST и ипотечных бумаг. На данный момент, это намерение не оказало сильного влияния на доходность UST.

Количество заявок на получение пособия по безработице в Штатах за неделю составило 234 тыс. против ожидаемых 250 тыс. Американский рынок акций завершил торги четверга в плюсе.

Сегодня Штаты представят блок статистики по рынку труда за март. В нем традиционно будут данные о средней продолжительности рабочей недели (прогноз: 34,4 часа, без изменений), средней почасовой зарплате (прогноз: рост на 0,2% м/м, как и месяцем ранее), уровне безработицы (прогноз: 4,7%, без изменений) и занятости в несельскохозяйственном секторе (прогноз: 180 тыс. после 235 тыс. в феврале).

Индекс потребительского доверия Японии в марте составил 43,9 п. после 43,2 п. месяцем ранее. На биржах АТР сегодня наблюдается преимущественно положительная динамика.

Перед началом сессии 7 апреля в России Brent торгуется на $0,9 выше уровня вчерашнего закрытия. Удар США по военной базе Сирии без согласования с Дамаском и Москвой повышает риски усиления международной напряженности. Рынки отреагировали на этот шаг ростом цен на нефть и золото. Кроме того, на премаркете вниз идут американские фондовые индексы.

Индекс страха VIX поднимается до трехмесячных максимумов. Несмотря на то, что динамика цен на нефть определяет динамику отечественной биржи, действия США могут обернуться чем угодно, включая новые санкции. Также стоит учесть в этом контексте и фактор пятницы. На этом фоне я рассчитываю на то, что ММВБ 7 апреля займет выжидательную позицию и проведет нейтральные торги.

Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/75735