Tikr

Рынок готов к восстановлению

В течение сессии 24 февраля российские фондовые индексы продолжили снижение. Опускались в цене бумаги электроэнергетической (-2,61%) и горнодобывающей (-1,5%) отрасли. Рост продемонстрировали лишь акции телекоммуникационного (+0,36%) сектора. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 24,698 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали Мегафон (ао: +4,32%), Полиметалл (ао: +3,03%) и ТМК (ао: +1,43%).

Список аутсайдеров возглавили ФСК ЕЭС (ао: -4,44%), Магнит (ао: -4,01%), и РУСАЛ (РДР: -3,78%).

В этот понедельник, 27 февраля, по МСФО за 2016 год отчитается Вымпелком. Состоится заседание совета директоров Московской биржи. Мечел и Мостотрест проведут внеочередные общие собрания акционеров.

Индекс доллара в пятницу поднялся на 0,11%. Рубль подешевел по отношению к обеим основным валютам. Средняя цена нефти в феврале была выше январской. Это значит, что в марте Минфин увеличит объемы ежедневных покупок доллара. По внешнему долгу в следующем месяце предстоит выплатить $15,6 млрд— максимум за полугодие. Ситуация в целом  предполагает ослабление рубля в среднесрочной перспективе. 

Цена на WTI 24 февраля снизилась на 0,62%, до $54,02, Brent подешевела на 0,74%, до $56,03. По данным COT, с 14 по 21 февраля фонды нарастили нетто-лонги по WTI (NYMEX) на 23,299 тыс. (+6%), до 413,637 тыс. При этом общее число открытых позиций сократилось на 6,4%, и это очень существенное недельное сокращение ликвидности. 

Reuters сообщает, что на этой неделе пассивные инвестиционные фонды намерены инвестировать в покупку нефтяных фьючерсов $2 млрд.

По подсчетам Baker Hughes, за прошедшую неделю число действующих буровых установок в США выросло всего на три (+0,4%) и составило 754. 

Я считаю, что 27 февраля Brent продолжит колебаться у $56. Котировки приближаются к критической точке, после которой последует либо их подъем выше $60, либо снижение к $50. Пока больше шансов, что цена будет и далее расти.

Важной статистики по еврозоне не публиковалось. Европейские фондовые индексы снижались на торгах 24 февраля.

Индекс потребительского доверия США в феврале составил 96,3 п. против ожидаемых 96 п. Продажи на первичном рынке жилья в январе оказались равны 0,555 млн при прогнозе 0,57 млн. Американские биржевые площадки завершили торги слабым ростом.

Сегодня Штаты представят данные о заказах на товары длительного пользования за январь (прогноз: рост на 1,6% м/м после снижения на 0,5% м/м месяцем ранее).

Торги 27 февраля в Азиатско-Тихоокеанском регионе проходят в «красной зоне».

Сегодня перед началом сессии в России Brent торгуется на $0,2 выше уровня закрытия пятницы. Фундаментальных факторов, способных повлиять на динамику торгов, слишком мало, поэтому приходится ориентироваться на технику. С 30 января ММВБ корректируется вниз после достижения годового максимума в первый торговый день 2017 года. За этот период котировки снизились почти на 61,8%, что является стандартным уровнем коррекции Фибоначчи. Нефть стабильна, а рубль, похоже, достиг предела укрепления. На мой взгляд, ММВБ готов к движению вверх и на предстоящей сессии будет торговаться как минимум в боковике.

Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/75191