Tikr

Рынок движется вниз по течению

Торги 22 декабря на российской бирже, как и ожидалось, завершились снижением. Вместе с рынком опускались котировки акции нефтегазовой (-1,85%) и транспортной (-1,54%) отраслей. Поднимались в цене бумаги машиностроительного (+0,49%) и химического (+0,08%) сектора. Объем торгов был выше среднего за последние 30 дней — 37,393 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали СОЛЛЕРС (+1,66%), ММК (+1,55%) и Полиметалл (+1,44%).

Список аутсайдеров возглавили КАМАЗ (-3,76%), Магнит (ао: -3,15%) и Транснефть (ап: -3,09%).

В эту пятницу, 23 декабря, заседания советов директоров пройдут в Газпром нефти и Интер РАО. Реестр акционеров для получения дивидендов закроют Магнит и ЛУКОЙЛ.

С 13 по 19 декабря индекс потребительских цен, по оценке Росстата, вырос на 0,1%, с начала декабря — на 0,3%, с начала года — на 5,3%. Годом ранее в декабре индекс инфляции поднялся на 0,8%, с начала года она составила 12,9%. Международные резервы РФ, по данным Банка России, на неделе к 16 декабря сократились на $8 млрд, до $379 млрд.

Индекс доллара накануне вырос на 0,09%, евро поднялся на 0,07%. Рубль продолжил умеренно укрепляться к обеим основным валютам. Ставка по однодневным кредитам Mosprime снизилась на 7 б.п., до 10,33%, что означает снижение напряженности с рублевой ликвидностью и играет против рубля. ЦБ заявил, что при необходимости может увеличить лимиты предоставления валютной ликвидности по однодневным свопам. Таким образом, вероятность возникновения точечного дефицита доллара существенно снижается. Налоговый период завершается  28 декабря, а его пик придется на 26-е, что создает предпосылки для сохранения курса рубля на текущих отметках в ближайшие торговые дни.

Цена на WTI 22 декабря выросла на 0,26%, до $52,64, Brent подорожала на 0,57%, до $54,82. Рынок нефти  дрейфует с минимальной активностью. Трейдеры западных бирж уходят на празднование Рождества к 25 декабря, поэтому волатильность и сегодня будет минимальной и цены сохранятся в диапазоне последних двух дней. До начала торгов в России можно лишь отметить слабую тенденцию к снижению доллара на международном рынке, что может оказать небольшую поддержку нефтяным котировкам. 

Импортные цены Германии в ноябре выросли на 0,7% м/м и на 0,3% г/г после роста на 0,9% м/м и снижения на 0,6% г/г месяцем ранее. Европейские фондовые индексы изменялись слабо и разнонаправленно на торгах 22 декабря.

Великобритания сегодня выпустит окончательные данные по ВВП  в 3-м квартале (прогноз: рост на 0,5% кв/кв и на 2,3% г/г после  0,7% кв/кв и 2,1% г/г кварталом ранее). Швейцария опубликует индекс опережающих индикаторов за декабрь (в ноябре он составил 102,2 п.). Германия обнародует индекс потребительского доверия на январь (прогноз: 9,9 п. после 9,8 п. в текущем месяце).

Личные расходов граждан США в ноябре выросли на 0,2% м/м, недотянув до прогноза 0,1%, а доходы показали нулевое изменение при прогнзе +0,3% м/м. Заказы на товары длительного пользования снизились на 4,6% м/м после роста на 4,8% м/м месяцем ранее. При этом ВВП в 3-м квартале вырос на 3,5% кв/кв, на 0,2% опередив консенсус. Количество заявок на получение пособия по безработице за неделю составило 275 тыс. против ожидаемых 256 тыс. Торги четверга на фондовых площадках США завершились в минусе.

Сегодня Штаты представят данные о продажах новых домов за ноябрь (прогноз: 0,575 млн после 0,563 млн месяцем ранее) и индекс потребительского доверия за декабрь по данным Университете Мичигана (прогноз: 98 п., без изменений).

Япония сегодня не торгуется: в стране празднуют День рождения императора. Корейские и китайские фондовые индексы  в «красной зоне».

Перед началом сессии 23 декабря в России Brent котируется на $0,3 ниже уровня вчерашнего закрытия. Данные по ВВП Штатов, оказавшиеся выше прогноза, повышают вероятность реализации планов ФРС по троекратному повышению ставки в 2017 году. Вместе с тем число заявок на получение пособия стало максимальным за год, а рынок труда для регулятора выступает одним из ключевых ориентиров при определении монетарной политики. Судя по фьючерсам, наиболее вероятным первое повышение ставки игроки рынка считают в июне.

Вчера отечественный рынок заметно скорректировался вниз, хотя нефть немного росла. Скорее всего, это связано с желанием части игроков закрыть позиции до новогодних праздников, когда ликвидность рынка будет очень низкой. В этой связи я считаю, что негативная динамика продолжится и 23 декабря.

Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/74406