Tikr

Рынок держит высоту

Торги 8 декабря завершились уверенным ростом российских фондовых индексов. Наиболее яркую позитивную динамику продемонстрировали бумаги электроэнергетического (+3,03%) и финансового (+2,57%) секторов. Объем торгов был гораздо выше среднего за последние 30 дней — 56,853 млрд руб.

Источник: данные Московской биржи.

Лидерами роста стали КАМАЗ (+9,27%), Транснефть (ап: +8,72%) и Сбербанк (ао: +5,65% и ап: +4,69%).

Список аутсайдеров возглавили НЛМК (ао: -1,67%), РУСАЛ (РДР: -1,36%) и Татнефть (ао: -1,35%).

В эту пятницу, 9 декабря, Магнит представит финансовые результаты за ноябрь. Мегафон проведет внеочередное общее собрание акционеров. Вертолеты России закроют реестр акционеров для получения дивидендов.

Размер международных резервов РФ, по данным Банка России, на 2 декабря составил $385,3 млрд, снизившись за неделю на $0,4 млрд.

Индекс доллара накануне поднялся на 0,91%, евро опустился на 1,36%. Рубль незначительно подешевел по отношению к доллару и укрепился к евро. Ставка по однодневным кредитам Mosprime выросла на 5 б.п. и составила 10,45%. Ожидается, что сделка по продаже 19,5% акций Роснефти будет завершена в середине декабря, и полученные средства поступят на счета компании в российский банках. Это улучшит ситуацию с валютной ликвидностью и позволяет относительно безболезненно пережить период выплат по внешним долгам. В целом пара USD/RUB кажется надолго прикрепленной к уровню 63 руб.

Цена на WTI 8 декабря поднялась на 2,27%, до $50,94, Brent подорожала на 1,75%, до $53,92. Перед встречей независимых нефтедобывающих государств в Вене 10 декабря в котировках черного золота наблюдается повышенная волатильность. На мой взгляд, 9 декабря нефть будет торговаться во вчерашнем диапазоне, но без явного движения в какую-либо сторону. От того, насколько согласятся сократить добычу независимые производители, зависят дальнейшие перспективы рынка. Рост доллара после решения ЕЦБ продолжить программу выкупа активов оказывает некоторое давление на котировки нефти.

ЕЦБ оставил без изменений кредитную и депозитную ставки на уровне 0% и -0,4% годовых соответственно. Объем программы выкупа активов до конца марта 2017 года сохранен на уровне 80 млрд евро в месяц. С апреля по декабрь объем программы выкупа активов составит 60 млрд евро. Решение ЕЦБ совпало с прогнозами. Европейские фондовые индексы выросли по результатам торговой сессии 8 декабря.

Великобритания сегодня опубликует данные о торговом балансе за октябрь (прогноз: отрицательное сальдо 11,8 млрд фунтов после 12,698 млрд месяцем ранее). Аналогичные данные обнародует Германия (прогноз: положительное сальдо 21,5 млрд евро после 21,3 млрд в сентябре). Швейцария выпустит данные об уровне безработицы за ноябрь (прогноз: 3,3%, без изменений).

Количество заявок на получение пособий по безработице в Штатах за неделю составило 258 тыс., как и ожидалось. Торги 8 декабря в США завершились умеренным ростом.

Сегодня в США будет опубликован индекс потребительского доверия на декабрь, рассчитываемый университетом Мичигана (прогноз: 94,5 п. после 93,8 п. месяцем ранее).

Индекс потребительских цен Китая в ноябре вырос на 0,1% м/м и на 2,2% г/г после снижения на 0,1% м/м и роста на 2,1% г/г месяцем ранее. Фондовые площадки АТР 9 декабря торгуются разнонаправленно.

Сегодня перед открытием торгов в России  Brent торгуется на уровне вчерашнего закрытия. Информационный фон для отечественных площадок позитивен. Главный благоприятный фактор — продажа пакета акций Роснефти иностранным инвесторам, за счет чего повышается привлекательность других российских акций. Сохранение объемов европейского QE на фоне ожидания повышения ставки в США также полностью устраивает игроков рынка.

Накануне ММВБ закрылся на максимуме и, на мой взгляд, продолжит рост с начала сессии 9 декабря, возможно достигнув в ее ходе 2225 п. Однако штурм более высоких отметок маловероятен, так как риск неудачного окончания переговоров нефтедобытчиков в Вене, чреватый обвалом цен на черное золото, сохраняется.

Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/74201