ФРС успокоил рынки
7 июл 09:26
Российские фондовые индексы снижались в течение торговой сессии 6 июля. Вслед за рынком последовали бумаги нефтегазовой (-1,04%) и финансовой (-0,68%) отраслей. Поднимались котировки акций горнодобывающего (+1,07%) и машиностроительного (+0,95%) секторов. Объем торгов был ниже среднего за последние 30 дней — 26,740 млрд руб.
Источник: данные Московской биржи.
Лидерами роста стали ММК (+4,56%), Полиметалл (+4,06%) и СОЛЛЕРС, бумаги которого поднялись на 4,18% после сообщения компании о росте продаж в первом полугодии на 56%, по сравнению с тем же периодом 2015 года. За первые шесть месяцем этого года компания реализовала 20,6 тыс. автомобилей, в том числе 3,7 тыс. за июнь.
Список аутсайдеров возглавили ЛСР (ао: -3,55%), Роснефть (-2,7%) и Фосагро (ао: -2,6%).
В этот четверг, 7 июля, Сбербанк отчитается о финансовых результатах по РСБУ по итогам 6 месяцев. Заседания советов директоров пройдут в Роснефти и Кубаньэнерго.
По данным Росстата, за период с 28 июня по 4 июля индекс потребительских цен вырос на 0,4%, с начала июля — на 0,3%, с начала года — на 3,7%. В июле прошлого года показатель прирос на 0,8%, а с начала года — на 9,4%.
Индекс доллара накануне снизился на 0,18%, евро вырос на 0,3%. Рубль незначительно укрепился по отношению к доллару и подешевел к евро. Процентная ставка по однодневным кредитам MosPrime выросла с предыдущего дня на 5 б.п. и составила 10,46%. Операторы рынка указывают на малое количество покупателей валюты и связывают это с предстоящими выплатами по дивидендам. Я считаю, это временной крепостью рубля, и в случае продолжения снижения нефти (наиболее вероятный сценарий), пара USD/RUB подорожает минимум на два пункта.
Цена WTI 6 июля поднялась на 2,16%, до $47,85 за барр., Brent подорожала на 2,18%, до $49,24. Штаты сегодня представят отчет о запасах нефти (прогноз: снижение на 2,25 млн барр. после снижения на 4,053 млн барр. неделей ранее) и бензина (прогноз: уменьшение на 0,353 млн барр. после роста на 1,367 млн барр. за предыдущую неделю). Нефть сделала хороший шаг вниз, и определенный откат неминуем. Позитив также исходит от фондового рынка, на котором после публикации протоколов заседания ФРС полностью исчезли страхи относительно повышения ставки в текущем году. Видимо, до публикации нефтяной статистики в 17.30 мск. энергорынок не будет делать резких скачков.
Заказы предприятий Германии в мае не изменились по отношению к предыдущему месяцу, хотя ожидался их рост на 1% м/м после снижения на 2% м/м за предыдущий месяц. Европейские биржевые индексы снижались на торгах 6 июля.
Великобритания сегодня выпустит индекс промышленного производства за май (прогноз: рост на 0,5% г/г и снижение на 1% м/м после роста на 1,6% г/г и на 2% м/м в апреле). Швейцария обнародует индекс потребительских цен за июнь (прогноз: без изменений к предыдущему месяцу и снижение на 0,5% г/г после роста на 0,1% м/м и снижения на 0,4% г/г в мае). Германия представит индекс промышленного производства за май (прогноз: без изменений, после роста на 0,8% м/м месяцем ранее).
6 июля опубликован протокол июньского заседания ФРС, из которого следует, что изменения ставки не последует, пока не прояснятся последствия Brexit. Также руководство ФРС смущает резкое замедление найма американскими компаниями.
Индекс экономических условий в непроизводственной сфере США в июне составил 56,5 п., превысив прогноз на 3,2 п. Отрицательное сальдо торгового баланса США в мае равнялось $41,14 млрд против ожидаемого дефицита $40 млрд. После снижения в начале торгов американские фондовые индексы незначительно поднялись в среду.
Сегодня США опубликуют количество заявок на получение пособий по безработице за неделю (прогноз: 270 тыс после 268 тыс неделей ранее).
Чистые вложения нерезидентов в японские акции за неделю составили 113,9 млрд иен после оттока 172,2 млрд иен неделей ранее. Сегодня фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона демонстрируют разнонаправленную динамику.
Сегодня перед открытием торгов на отечественном рынке нефть марки Brent торгуется на $0,8 выше уровня вчерашнего закрытия. Как следует из опубликованных протоколов ФРС, до прояснения последствий выхода Великобритании из ЕС ставка в США повышаться не будет. Учитывая, что этот процесс затянется на долгое время можно с уверенностью ожидать, что в текущем году ужесточения монетарной политики в США не последует. С другой стороны, риторика ФРС подтверждает не надуманность рисков Brexit для глобальной экономики. В целом ситуация на рынках сменилась с негативной на выжидательную, что вероятно определит нейтральную сессию ММВБ в ходе торгов 7 июля.
Источник: http://investcafe.ru/blogs/23862/posts/71823